Kaufoptionen Beispiel

So kaufen Sie eine Call-Option: Nun, da Sie ein besseres Verständnis der Möglichkeiten haben, was Anrufe und Puts sind, können wir uns ansehen, wie man eine Call-Option in ein wenig mehr kaufen. So kaufen Sie eine Call-Option Identifizieren Sie die Aktie, die Sie denken, wird im Preis steigen, dass Aktien Option Chain Wählen Sie den Expiration Monat Wählen Sie den Basispreis Bestimmen Sie, ob der Marktpreis der Call-Option scheint vernünftig Um einen Anruf zu kaufen, müssen Sie Zuerst identifizieren die Aktie, die Sie denken, geht nach oben und finden Sie die Aktien Ticker-Symbol. Wenn Sie ein Angebot für eine Bestandsaufnahme auf den meisten Websites erhalten, können Sie auch auf einen Link für diese Aktienoptionskette klicken. Die Optionskette listet alle aktiv gehandelten Call - und Put-Optionen auf, die für diesen Bestand vorhanden sind. Wenn Sie eine Optionskette auf der CBOE-Website für den Bestand anfordern, den Sie einen Anruf kaufen möchten, sehen Sie die in der linken Spalte aufgelisteten Anrufe und die in der rechten Spalte aufgeführten Posten. Um andere Monate anzuzeigen, müssen Sie das Dropdown-Menü "Expiration" umschalten. Zuerst müssen Sie erkennen, dass nicht alle Aktien Optionen haben, die auf ihnen handeln. Nur die beliebtesten Aktien haben Optionen. Zweitens können Sie nicht immer kaufen einen Anruf mit dem Ausübungspreis, die Sie für eine Option wollen. Die Basispreis sind in der Regel in Intervallen von 5. So, wenn YHOO ist in der 30-Serie Handel, könnte es Streik Preise von 20, 25, 30, 35 und 40. Gelegentlich finden Sie 22,5 und 27,5 für die beliebtesten Aktien zu finden. Drittens finden Sie nicht immer den Ablaufmonat, nach dem Sie die Option suchen, für die Sie einen Anruf kaufen möchten. Normalerweise sehen Sie die Verfallsmonate für die nächsten zwei Monate und dann alle 3 Monate danach. Viertens, selbst wenn Sie die Wahl finden, dass Sie einen Anruf an kaufen möchten, müssen Sie sicherstellen, dass es genug Volumenhandel auf ihm hat, um Liquidität zur Verfügung zu stellen, damit Sie es verkaufen können, wenn Sie sich entscheiden. Die meisten Optionen sind dünn gehandelt und haben daher eine höhere Bidask-Spread. Schließlich, um einen Anruf zu kaufen, müssen Sie verstehen, was die Option Preise bedeuten und finden eine, die preiswert ist. Wenn YHOO mit 27 a Aktie gehandelt wird und Sie einen Call der Call-Option vom 30. Oktober kaufen wollen, wird der Call-Optionspreis genau wie eine Aktie - ganz auf Angebot und Nachfrage - ermittelt. Wenn der Preis für diese Anrufoption 0,25 ist, dann nicht viele Leute erwarten, dass YHOO über 30 steigen und wenn der Preis für diese Anrufoption 2,00 ist, dann wissen Sie, dass eine Menge Leute erwarten, dass Option über 30 zu steigen Dass Optionspreise eine Funktion des Kurses der zugrunde liegenden Aktie, des Ausübungspreises, der Anzahl der verbleibenden Tage und der Gesamtvolatilität der Aktie sind. Während die ersten 3 (Aktienkurs, Ausübungspreis und Tage bis zum Auslaufen) leicht vereinbart werden, ist es die Volatilität und die erwartete Volatilität der Aktie, die die Händler in ihrer Meinung unterscheiden und daher die Preise treiben. Dies ist eines der wichtigsten Dinge zu verstehen, wenn Sie gehen, um einen Anruf zu kaufen. Call-und Put Option Trading Tipp: Wenn Sie eine Kaufoption kaufen, müssen Sie in der Lage sein, um Ihre Break-even Punkt zu berechnen, um zu sehen, wenn Sie wirklich wollen, um einen Handel zu machen. Wenn YHOO bei 27 ist und der 30. Oktober bei 0,25 ist, dann muss YHOO mindestens 30,25 für Sie breakingven gehen. Dies liegt daran, wenn YHOO bei 30,25 ist, dann wissen Sie, dass der 30 Anruf ist in-the-money 0,25 so ist es mindestens 0,25 wert (Ihre Kosten für die Option). Ebenso, wenn der 30. Oktober Aufruf 2,00 ist, muss YHOO auf mindestens 32,00 für Sie zu brechen (wenn YHOO ist bei 32, dann ist der 30-Anruf ist in-the-money 2,00 und es wird mindestens 2,00 wert sein. ) Nun können Blick auf ein bestimmtes Beispiel für einen Anruf zu kaufen, so dass dies beginnt Sinn. Wir sagen, wir haben unsere Analyse auf IBM getan und wir denken, IBM wird von 84 bis 87 in den nächsten Tagen gehen. Weil ich glaube, IBM wird nach oben Ich möchte einen Anruf zu kaufen und da Option Streik Preise sind in Vielfachen von 5, könnte ich die 80 Anrufe, die 85 Anrufe oder die 90 Anrufe kaufen. Anmerkung aus Tabelle 1 unten, dass die IBM April 85 Call die größte prozentuale Rendite hat. Szenario 1 - Kaufe 100 Aktien, kaufe einen Call mit einem Basispreis von 80, kaufe einen Call mit einem Basispreis von 85 und erwerbe einen Call mit einem Basispreis von 90. Angenommen, IBM schließt um 87 Uhr Tabelle 1, dass wir verbrachten 8.400 auf die Aktie und wir verbrachten sehr wenig über die Optionen. Jetzt in der Tabelle 2 unten, gehen wir voran und investieren die gleiche Anfangsmenge in Optionen wie in der Aktie, so dass wir 8.400 auf 100 Aktien, von IBM und etwa die gleiche auf jeden der Anrufe zu verbringen. Natürlich ist die prozentuale Rendite die gleiche wie in Tabelle 1 oben, aber jetzt schauen Sie sich die 14.000 Profit am April 85s Sogar der Gewinn auf dem April 80s ist schön bei 6.300. Sind Sie anfangen, die Attraktivität der Trading-Optionen zu sehen und sind Sie bereit, einen Anruf zu kaufen Szenario 2 - Invest Equal Beträge von Geld in jeder Aktie und Option und IBM schließt bei 87. Jetzt ist heres der riskante Teil der Optionen. In Tabelle 1 und Tabelle 2 haben wir die Ergebnisse gezeigt, unter der Annahme, dass IBM von 84 auf 87 einen Anteil am Verfalldatum geklettert hat. Natürlich bewegen sich die Aktien nicht immer so, wie wir denken, so dass Tabelle 3 zeigt, was passiert, wenn der Aktienkurs nur ein bisschen auf 83 pro Aktie sinkt. Beachten Sie, dass für die 85 Call verloren wir unser ganzes Geld, aber für die 80 Call haben wir nur 2.100 verloren und natürlich für die Aktie haben wir nur die 100 verloren. Jetzt sehen Sie das Risiko, dass Sie auf, wenn Sie einen Anruf zu kaufen Szenario 3 - Invest Equ Equ Beträge in jedem Stock und Option dann IBM Schließt um 83.00. Kaufen Sie einen Anruf Fazit: Wenn Sie sicher sind, dass eine Aktie wird Pop-up ein paar Punkte vor dem nächsten Option Ablaufdatum ist es die profitabelste (und die riskanteste), eine Call-Option mit einem Ausübungspreis etwas höher als kaufen Der aktuelle Aktienkurs. Wenn Sie ein wenig konservativer sein wollen, können Sie auch eine Call-Option mit einem Basispreis unter dem aktuellen Aktienkurs kaufen. Im Zweifel, ob ein Anruf mit einem niedrigen Basispreis zu kaufen oder kaufen Sie einen Anruf mit einem höheren Basispreis, ist es immer gut, auf die Lautstärke, die auf dem realen Markt geschieht und gehen, wo die Lautstärke ist (I call Dies nach dem smarten Geld). Call-und Put Option Trading Tip: Hier ist die eine der wichtigsten Merkmale über Option Trading, die Sie wissen müssen, bevor Sie einen Anruf kaufen: Aktienkurse bewegen sich in 3 Richtungen - nicht nur die Aktienkurse bewegen sich auf und ab, aber sie auch Kann gleich bleiben. Wenn die Preise zufällig sind, dann über einen kurzen Zeitraum würden Sie erwarten, dass Aktien bis 33 von der Zeit zu bewegen, nach 33 der Zeit, und bleiben ungefähr die gleiche 33 der Zeit. Dies ist tatsächlich durch eine Menge von akademischen Forschung bewiesen, die zeigt, dass Käufer von Anrufen und Puts sind nur rentabel über 35 der Zeit. Also, wenn Käufer von Callsputs profitabel sind nur 35 der Zeit, das bedeutet, dass die Verkäufer von Anrufen und Puts sind rentabel 65 der Zeit. Nun, da Sie wissen, wie man einen Anruf zu kaufen und zu verstehen, die Bedeutung der Streik Preise, wenn Sie einen Anruf zu kaufen, das nächste Thema Adressen verkaufen Anrufe. Auch bekannt als das Schreiben von Anrufen. Hier sind die Top 10 Option Konzepte, die Sie verstehen sollten, bevor Sie Ihre erste echte Handel: Stock Options - was Sie lernen, indem Sie diesen Artikel im Detail Es gibt zwei derivative Instrumente, die jeder Anleger wissen müssen - Futures und Optionen. In diesem Beitrag werde ich erklären, die beiden verschiedenen Arten von Optionen - Put-Option und Call Option beginnend mit einem Beispiel. Bis Sie diesen Beitrag gelesen haben, hoffe ich, dass Sie den Unterschied und die Konzepte, die den folgenden vier Arten von Optionshandel zugrunde liegen, verstanden haben. Kauf einer Anruf-Option. Verkauf einer Call-Option (auch als Calling-Option bezeichnet). Kauf einer Put-Option. Verkauf einer Put-Option (auch als Put-Option bezeichnet). Ob Aktienoptionen oder Rohstoffoptionen, das zugrunde liegende Konzept ist dasselbe. Lassen Sie uns anfangen, indem wir ein Beispiel verstehen. Beispiel für eine einfache Anrufoption - Funktionsweise der Anrufoption. Angenommen, Sie interessieren sich für den Kauf von 100 Aktien eines Unternehmens. Für dieses Beispiel wollen wir sagen, dass das Unternehmen ist Coca Cola und der aktuelle Preis der Aktie ist 50. Doch statt nur den Kauf der Aktien aus dem Markt, was Sie tun, ist die folgende: Sie kontaktieren Sie Ihren Freund John und ihm sagen Hey John, ich denke an den Kauf von 100 Aktien von Coca Cola von Ihnen zum Preis von 52. Allerdings möchte ich entscheiden, ob es tatsächlich kaufen oder nicht am Ende dieses Monats. Wäre das in Ordnung. Natürlich, was Sie im Auge haben, ist die folgende. Wenn der Aktienkurs über 52 steigt, dann kaufen Sie die Aktien von John bei 52, in diesem Fall erhalten Sie, indem Sie einfach von John bei 52 kaufen und verkaufen sie auf dem Markt zu dem Preis, der über 52 ist Verlust in dieser Situation. Wenn der Aktienkurs unter 52 bleibt, dann kaufen Sie einfach die Aktien von ihm. Immerhin, was Sie fragen John ist die Möglichkeit, diese Aktien von ihm zu kaufen - Sie sind nicht verpflichtet. Um die oben genannten Deal Fair aus der Sicht von John zu machen, stimmen Sie zu, John 2 pro Aktie, d. H. 200 insgesamt zu zahlen. Dies ist die (Risiko-) Prämie oder das Geld, das Sie zahlen John für das Risiko, das er bereit ist zu nehmen - Risiko, mit einem Verlust zu sein, wenn der Preis über 52 steigt. John wird dieses Geld behalten, unabhängig davon, ob Sie Ihre Option zu gehen Voraus mit dem Geschäft oder nicht. Der Kurs von 52, bei dem Sie die Aktien kaufen oder kaufen möchten, wird der Basispreis dieser Transaktion genannt. Angebote dieser Art haben einen Namen - sie werden Call Call genannt. John verkauft (oder schreibt) die Call-Option für Sie zu einem Preis von 2 pro Aktie. Sie kaufen die Anrufoption. John, der Verkäufer der Call-Option hat die Verpflichtung, seine Aktien zu verkaufen, auch wenn der Preis steigt über 52 in diesem Fall würden Sie es auf jeden Fall von ihm kaufen. Sie auf der anderen Seite sind der Käufer der Call-Option und haben keine Verpflichtung - Sie haben einfach die Möglichkeit, die Aktien zu kaufen. Simple Put Option Beispiel - Wie setzen Option arbeitet Lassen Sie uns eine Situation, in der jetzt John will die Option, Sie zu verkaufen Seine 100 Aktien von Coca Cola bei 48. Er stimmt zu zahlen Sie 2 pro Aktie, um in der Lage sein, die Möglichkeit haben, verkaufen Sie seine 100 Aktien am Ende des Monats. Natürlich, was er im Sinn hat, ist, dass er sie Ihnen verkaufen wird, wenn der Preis unter 48 fällt, in diesem Fall werden Sie mit einem Verlust durch den Kauf der Aktien von ihm zu einem Preis über dem Marktpreis und er wird relativ besser sein Anstatt die Anteile am Markt zu verkaufen. Die 2 ist er bereit, Sie zu zahlen ist alles verkaufen zu halten, unabhängig davon, ob John die Option ausübt oder nicht. Es ist die Risikoprämie. In diesem Fall kauft John eine Put-Option von Ihnen. Sie schreiben oder verkaufen eine Put-Option an John. 48 ist der Ausübungspreis der Put Option. In diesem Fall haben Sie den Verkäufer oder Schreiber der Put-Option verpflichtet, die Aktien zum Ausübungspreis zu kaufen. John, der Käufer der Put Option hat die Möglichkeit, die Aktien an Sie verkaufen. Er hat keine Verpflichtung. Unterschied zwischen obigen Beispielbeispielen und Optionen im wirklichen Leben Die obigen Beispiele veranschaulichen die grundlegenden Ideen, die zugrunde liegen, das Schreiben eines Anrufs, das Kaufen eines Anrufs, das Schreiben eines Put und des Verkaufs eines Put. Im wirklichen Leben verkaufen Sie (oder schreiben) und kaufen Sie amp Put-Optionen direkt an der Börse statt informell mit Ihrem Freund umzugehen. Hier sind einige wichtige Punkte zu erinnern, über echte Optionen Handel. Der Optionshandel wird direkt oder automatisch an der Börse durchgeführt, Sie behandeln keine Person persönlich. Die Börse fungiert als Garantiegeber, um sicherzustellen, dass das Geschäft geht durch. Jeder Optionsvertrag für einen bestimmten Bestand hat eine bestimmte LOT SIZE. Beschlossen durch die Börse. Die Schriftsteller oder Verkäufer von Call und die Put-Option sind diejenigen, die das Risiko eingehen und daher den Marginbetrag an die Börse als Form der Garantie zahlen müssen. Dies ist genau wie die Marge Geld zahlen Sie beim Kauf oder Verkauf eines Futures-Kontrakts und wie in der Post auf Futures-Handel. Die Käufer von Call - und Put-Optionen hingegen nehmen kein Risiko ein. Sie zahlen keine Marge. Sie zahlen einfach die Optionsprämie. Beispiele für Situationen, wo Optionen gehandelt werden Warum kaufen Optionen anstatt den zugrunde liegenden Bestand oder Ware gibt es mehrere Situationen, in denen Kauf oder das Schreiben einer Option helfen kann. Hier sind einige Beispiele (aber beachten Sie bitte, Optionen Handel ist sehr gefährlich und wenn Sie wissen, was Sie tun, sollten Sie es vermeiden) Wenn Sie spekulieren, dass der Preis für eine Aktie steigen wird, kaufen Sie eine Call-Option. Dies ist nur spekulative Handel im Falle von Optionen. Im vergangenen Monat hatte ich Geld beiseite gelegt, um die Aktie zu kaufen, die für Rs verkaufte. 55. Ich war bereit, es für bis zu Rs zu kaufen. 60. Allerdings gab es eine Möglichkeit, dass der Preis stark fallen könnte. Allerdings wollte ich nicht nur abwarten und sehen, ob der Preis fällt, nachdem alle, was, wenn der Preis steigt scharf Also, was ich tat, war eine Kaufoption für Streik Preis Rs kaufen. 60 und warten Sie für einen Monat. Wenn der Preis steigt, bekomme ich immer noch die Aktie bei Rs zu kaufen. 60 (eine kleine Prämie zahlte ich, um die Option zu kaufen). Wenn der Preis drastisch sinkt während dieses Monats, bekomme ich, um die Aktie für noch billiger zu kaufen. Ich verwende in der Regel diese Strategie, die das Risiko in Situationen begrenzt, in denen ich eine Vorwegnahme der Marktbewegungen habe. Wenn Sie eine Aktie sagen, deren aktuellen Preis ist 50. Sie haben beschlossen, es zu verkaufen, wenn der Preis steigt über 52, wenn nicht dann halten Sie es. In diesem Fall können Sie profitieren, indem Sie eine Call-Option für den Basispreis von 52 schreiben. Um mehr über diese Situation und das Beispiel zu erfahren, lesen Sie abgedeckte Anrufe. (Hinweis für Anfänger: Schreiboptionen ist noch gefährlicher als Kaufoptionen). Lesen Sie weiter auf Optionen Trading Es gibt noch einige Details zu erklären, wie Optionen funktionieren wirklich, verschiedene Optionen Handel Strategien und Beispiele, erweiterte Konzepte wie Option Griechen. Und einige dos und donts über Optionshandel. Diese werden in den in der rechten Spalte dieser Seite aufgelisteten Beiträgen erläutert. Wenn Sie noch Fragen oder zusätzliche Bemerkungen haben, zögern Sie bitte nicht, in einem Kommentar zu fragen. Sie können auch gerne die kostenlose Option greeks calculator herunterladen. Ein Must-Have-Tool für jeden Investor. Andere müssen Beiträge auf Optionen und Option greeks. Aktienmarkt-Derivate: Futures, Optionen